Овернайт что это такое

Предоставление средств на ночь или на выходные дни за небольшое вознаграждение в некоторых случаях может помочь банку или юридическому лицу решить финансовые проблемы. Инвестор получает доход, заставляя свои деньги работать. Такие сделки выгодны обеим сторонам. Чтобы их эффективно использовать, нужно изучить сделки овернайт, что это такое и на что нужно обращать внимание.

Содержание

• Что представляет собой овернайт
• Вознаграждение за предоставление денег
• Как происходит оформление депозита
• Чем выгоден овернайт
• Недостатки овернайта
• Особенности различных видов овернайта
• Заключение

Что представляет собой овернайт

Иногда возникает необходимость в получении средств сроком до начала следующего рабочего дня. Тот, кто их предоставляет, получает процент за услугу. Получатель должен возвратить деньги утром на оговоренных условиях. Если средства одолжены в пятницу, то их возвращают к утру рабочего дня в понедельник.

Существует три разновидности овернайта, что это такое рассказано далее:

1. Выдача кредита.
2. Приём денег на депозит.
3. Покупка ценных бумаг на условиях РЕПО.

В последнем случае одна сторона покупает ценные бумаги с обязательной последующей обратной продажей на оговоренных ранее условиях. В некоторых случаях речь идёт о приобретении ценных бумаг на указанное время. Иногда такую сделку рассматривают в качестве предоставления кредита под залог ценных бумаг.

Вознаграждение за предоставление денег

Тот, кто инвестирует средства таким образом, получает определённое вознаграждение. Его величина определяется следующими причинами:

1. Использовать средства овернайта за такое короткое время сложно. Поэтому получатели не готовы платить обычную цену за пользование денежными средствами или ценными бумагами.
2. Поскольку возврат денег происходит практически сразу, риск невозврата ниже, чем в большинстве случаев при обычных кредитов. Это также влияет на величину вознаграждения.

Такие кредиты или покупка ценных бумаг на основе РЕПО используются юридическими лицами. Возможность предоставления депозитов overnight в срок востребован физическими или юридическими лицами.

При осуществлении таких сделок договором брокеру может быть дано право использовать полученные ценные бумаги для операций на рынке. В таком случае он предоставляет небольшую компенсацию владельцу.

Как происходит оформление депозита

Чтобы оформить внесение депозита overnight, необходимо предпринять следующие шаги:

1. Подписывают договор, где зафиксированы права и обязанности сторон.
2. В документе фиксируется время предоставления денег. Обычно оно составляет 6 часов. В некоторых случаях продлевается до 24 часов.
3. Принятие депозита происходит на условиях, озвученных банком. При этом указывается минимальная сумма сделки.
4. Процентная ставка устанавливается в рамках коридора, установленного Центральным Банком. Обычно ставка овернайт равна 0,33%-5%.

После подписания договора вносят средства. Это происходит в 16.00-16.30. Нужно учитывать, что средства, предоставленные в рамках такой сделки, не подлежат страхованию.

Чем выгоден овернайт

На первый взгляд может быть трудно понять, почему стороны заинтересованы в таких сделках. Выгода для кредитора может состоять в следующем:

1. Деньги в течение ночного времени или выходных простаивают. При сделках овернайт они приносят прибыль. Она будет тем выше, чем больше средств предоставлено.
2. Кратковременное предоставление средств менее рискованное, чем более долгосрочные кредиты.
3. Если принято решение внести деньги на депозит овернайт, в этом случае нет верхнего ограничения.
4. Такие сделки часто заключаются в рублях, чтобы исключить риск резкого изменения курса валюты.

Получатель таких средств может произвести расчёты одолженными средствами при условии, что на следующий день получит необходимые деньги за продукцию. Задержка получения дохода на один день не станет препятствием в его деятельности.

Далее будет рассказано о том, что кредит овернайт это важная часть работы банков. Поскольку банковские учреждения активно ведут финансовую деятельность, может случиться так, что в нужный момент сумма на счету будет меньше норматива. В этом случае достаточно взять кредит овернайт на нужную сумму. Чтобы исправить ситуацию, возвратив деньги с процентами на следующий день после проверки, банк подтверждает выполнение норматива на нужную дату.

Недостатки овернайта

Для кредитора минусами являются:

1. Очень низкие ставки овернайт.
2. Необходимость вкладывать значительную сумму.
3. Длительный процесс подготовки договора.
4. Дату возврата средств продлить нельзя. Если деньги не будут уплачены вовремя, заёмщика ожидают штрафные санкции.

Получатель кредита обычно использует полученные деньги для выплат. В таком случае за несколько часов затруднительно найти средства для возврата денег.

Ниже, пример расчета овернайта в Точка банке.

Как видно из примера, овернайтом можно воспользоваться почти без рисково на короткий срок, например, 1 день, под весьма хорошие проценты.

Особенности различных видов овернайта

При осуществлении сделок РЕПО брокер получает возможность вести торговые операции с предоставленными ему ценными бумагами. К указанному сроку он должен возвратить их. Если он выполнял продажи, ему потребуется купить аналогичные ценные бумаги. Если он не имеет возможности их купить, то ему придётся уплатить компенсацию.

Такие операции регулярно выполняются на валютном рынке. Если открыта сделка, то при переходе на следующий день осуществляется сделка овернайт для закрытия существующей и открывается такая же на следующий день.

За одну ночь или выходные валютный курс может сильно измениться. При быстрых сделках возврат валютной суммы в такой ситуации может быть связан со значительными трудностями. Поэтому межбанковский овернайт осуществляют в рублях. Однако некоторые банки дают возможность предприятиям использовать в таких случаях валюту.

Наибольшее распространение кредиты получили в качестве межбанковских операций. Финансовые учреждения активно ведут деятельность, поэтому часто такой кредит решает возникшие проблемы.

Если в стране активно применяются кредиты овернайт, это говорит о высоком уровне развития банковской системы. Такая ситуация характерна для активно развивающейся экономики. Ставка для таких кредитных операций устанавливается Центробанком.

Поскольку кредиты овернайт это в основном пополнения банковских резервов, спрос и предложение на такие услуги зависит от общего состояния банковской системы, которое связано с величиной банковских резервов в различных учреждениях.

Заключение

Операции овернайт — один из важных инструментов для бизнеса. Таким образом, можно выгодно вкладывать средства, которые иначе не принесли бы дохода. При заключении сделки нужно тщательно взвесить все положительные и отрицательные обстоятельства сделки.

Автор статьи:
Гарбалев Роман